- زوج EUR/USD يختبر مقاومة رئيسية عند 1.0950 منذ ديسمبر
- مؤشرات الزخم تدعم السيناريو الصعودي لكن دون تشبع شرائي
- ضيق نطاقات بولينجر يشير إلى تحرك حاد وشيك
- إدارة المخاطر ضرورية خاصة مع الأحداث الاقتصادية المرتقبة
نظرة عامة#
واصل زوج EUR/USD صعوده من 1.0850 إلى 1.0920 الأسبوع الماضي، محققاً مكاسب بنحو 70 نقطة. بيانات مبيعات التجزئة الأمريكية الأضعف من المتوقع ضغطت على الدولار في منتصف الأسبوع، بينما عززت تصريحات عضو مجلس إدارة البنك المركزي الأوروبي إيزابيل شنابل المتشددة التوقعات بأن البنك المركزي الأوروبي سيُبقي على أسعار الفائدة في مارس، مما دعم اليورو.
مع بداية هذا الأسبوع، يقع الزوج أسفل سقف المقاومة عند 1.0950 مباشرة، والذي حدّ من حركة السعر منذ ديسمبر. ما إذا كان المشترون قادرين على تحقيق اختراق مستدام أو سيدافع البائعون عن هذا المستوى سيحدد مسار الزوج لبقية فبراير.
التحليل الفني#
مستويات الدعم والمقاومة
- مقاومة قوية: 1.0950 – مقاومة رئيسية مُختبرة منذ ديسمبر
- مقاومة أولى: 1.0920 – أعلى مستوى الأسبوع الماضي
- دعم أول: 1.0850 – المتوسط المتحرك 50 يوم
- دعم قوي: 1.0780 – خط الاتجاه الصاعد
أنماط الرسم البياني الرئيسية
على الرسم البياني اليومي، يُشكّل زوج EUR/USD مثلثاً صاعداً مع قيعان أعلى تتقارب نحو مقاومة مسطحة عند 1.0950 — وهو نمط صعودي تقليدياً يشير إلى مرحلة تجميع. تقع قمة المثلث في النصف الثاني من هذا الأسبوع، مما يرفع احتمالية حدوث اختراق حاسم.
على إطار الأربع ساعات، يتداول الزوج ضمن قناة صاعدة بدعم قرب 1.0860 ومقاومة قرب 1.0940. كسر فوق القناة سيتوافق مع اختراق المثلث ويعزز السيناريو الصعودي نحو 1.1000.
المؤشرات
RSI (14) يقرأ 58 على الرسم البياني اليومي، محافظاً على الميل الصعودي دون الدخول في منطقة التشبع الشرائي. تحرك فوق 60 مع كسر مستوى 1.0950 سيؤكد زخم الشراء.
MACD — الرسم البياني (الهيستوغرام) إيجابي ويتوسع فوق خط الإشارة. تقاطع خط MACD فوق خط الإشارة في بداية فبراير والفارق يستمر في الاتساع، مما يشير إلى تسارع الزخم الصعودي.
بولينجر باند يتضيق على الإطار اليومي، مع عرض النطاق عند أدنى مستوياته منذ أوائل يناير. تاريخياً، النطاقات الضيقة تسبق تحركات حادة في اتجاه واحد — يجب على المتداولين الاستعداد لتقلبات متزايدة بمجرد انتهاء مرحلة الضغط.
تحليل المتوسطات المتحركة
| المتوسط المتحرك | القيمة | الموقع مقارنة بالسعر |
|---|---|---|
| 20 EMA | 1.0895 | أسفل السعر — صعودي |
| 50 EMA | 1.0852 | أسفل السعر — صعودي |
| 100 EMA | 1.0810 | أسفل السعر — صعودي |
| 200 EMA | 1.0760 | أسفل السعر — صعودي |
جميع المتوسطات المتحركة الأسية الأربعة مرتبة بترتيب صعودي (20 > 50 > 100 > 200) والسعر فوقها جميعاً. المتوسط المتحرك 20 EMA عند 1.0895 يعمل كدعم ديناميكي خلال اليوم. طالما يحافظ الزوج على تداوله فوق المتوسط 50 EMA عند 1.0852، يظل الاتجاه الصعودي متوسط المدى سليماً. إغلاق يومي أسفل المتوسط 100 EMA سيشير إلى تحول هيكلي نحو المنطقة الهبوطية.
التحليل الأساسي#
بيانات مهمة هذا الأسبوع:
- الثلاثاء: مؤشر ثقة المستهلك الأمريكي — التوقعات تشير إلى انخفاض طفيف إلى 104.5 من 105.3. قراءة أضعف ستضغط على الدولار.
- الأربعاء: مؤشر أسعار المستهلكين لمنطقة اليورو (تقدير أولي) — تتوقع الأسواق تضخماً رئيسياً عند 2.3% على أساس سنوي. قراءة أعلى من المتوقع تعزز الموقف المتشدد للبنك المركزي الأوروبي وتدعم اليورو.
- الخميس: الناتج المحلي الإجمالي الأمريكي للربع الرابع (مُعدّل) — القراءة الأولية جاءت عند 2.4%. مراجعة بالرفع ستكون إيجابية للدولار؛ مراجعة بالخفض تضيف لمخاوف النمو.
- الجمعة: نفقات الاستهلاك الشخصي الأمريكية (PCE) — التوقعات للمؤشر الأساسي عند 2.7% على أساس سنوي. هذا هو مقياس التضخم المفضل للفيدرالي والبيان الأكثر تأثيراً في الأسواق هذا الأسبوع.
بيانات تضخم PCE ستكون حاسمة لقرارات الفيدرالي بشأن أسعار الفائدة. قراءة المؤشر الأساسي فوق 2.8% ستؤجل توقعات خفض الفائدة وتعزز الدولار، بينما قراءة عند أو أقل من 2.6% ستُحيي الآمال بخفض في يونيو وتضغط على الدولار.
ارتباط مؤشر الدولار (DXY)#
يرتبط زوج EUR/USD ومؤشر الدولار (DXY) بعلاقة عكسية قوية (عادة بين -0.92 و -0.98). الأسبوع الماضي تراجع DXY من 104.20 إلى 103.80، مما دعم صعود EUR/USD بشكل مباشر. كسر واضح أسفل 103.60 من المرجح أن يُسرّع حركة EUR/USD نحو 1.0950 وما بعدها. إذا ارتد DXY واستعاد مستوى 104.20، يُتوقع ضغط بيعي على EUR/USD نحو 1.0850.
معنويات المتداولين#
تُظهر بيانات مراكز التجزئة أن ما يقارب 62% من متداولي التجزئة في وضعية بيع صافية على EUR/USD — وهي إشارة صعودية عكسية، حيث يميل جمهور التجزئة إلى التداول عكس الاتجاه السائد.
على الجانب المؤسسي، يُظهر أحدث تقرير التزامات المتداولين (COT) من هيئة CFTC أن مديري الأصول زادوا صافي مراكزهم الشرائية على اليورو بمقدار 8,200 عقد إلى 143,600 — وهو الأعلى في ثلاثة أشهر. التوافق بين إشارات التجزئة العكسية والتجميع المؤسسي يعزز التحليل الفني الصعودي.
الاستراتيجية الأسبوعية#
المثلث الصاعد والترتيب الصعودي للمتوسطات المتحركة يدعمان استمرار الصعود، لكن الأجندة الاقتصادية المزدحمة تتطلب مرونة.
- محفز صعودي: إغلاق يومي فوق 1.0950 يؤكد اختراق المثلث. الهدف الأولي 1.1000، والهدف الممتد 1.1040. تتبع وقف الخسارة أسفل المتوسط 20 EMA.
- محفز هبوطي: إغلاق يومي أسفل 1.0850 يُبطل نمط المثلث ويكشف مستوى 1.0780. الهدف الهبوطي الممتد عند 1.0720 قرب المتوسط 200 EMA.
سيناريو صعودي: إغلاق فوق 1.0920 يستهدف 1.0950 و1.1000. وقف الخسارة: 1.0870
سيناريو هبوطي: إغلاق تحت 1.0850 يستهدف 1.0780 و1.0720. وقف الخسارة: 1.0900
تحذير المخاطر: هذا التحليل ليس نصيحة استثمارية. تداول الفوركس ينطوي على مخاطر عالية. قم بإجراء بحثك الخاص واتبع قواعد إدارة المخاطر.
ابدأ التداول: افتح حساب XM مجاني — وسيط منظم، إيداع أدنى 5$، مكافأة 30$ بدون إيداع، و+1,400 أداة على MT4/MT5.
التعليقات
كن أول من يشارك رأيه حول هذا المقال.
اترك تعليقاً